Vous pensez que votre épargne vous protège ? En réalité, elle vous appauvrit lentement mais sûrement.

Chaque jour, votre argent perd du pouvoir d’achat. C’est un phénomène invisible, mais bien réel : l’inflation.

En d’autres termes, avec la même somme d’argent, vous pouvez acheter de moins en moins de choses au fil des années.

Il y a de l’inflation parce que les prix augmentent dans l’économie.

Cela vient de plusieurs facteurs, mais le plus important à retenir est le suivant :

Lorsque les banques centrales créent plus d’argent, celui-ci devient moins rare… et donc moins précieux.

En d’autres termes : plus il y a d’euros en circulation, moins ils auront de valeur.

Le Livret A, l’incontournable des français, nous fait-il perdre du pouvoir d’achat ?

Le Livret A, placement le plus choisi en France :

Habitude et confiance 🤝 : C’est un placement ancré dans la culture française, utilisé depuis des générations.

Sécurité totale 🛡️ : L’État garantit l’épargne, donc aucun risque de perte.

Disponibilité immédiate 💸 : L’argent est accessible à tout moment, sans pénalité.

Exonération d’impôts 🏦 : Les intérêts ne sont ni imposés ni soumis aux prélèvements sociaux.

Facilité d’ouverture 🏠 : Tout le monde peut en avoir un, sans condition particulière.

Malheureusement, la réalité est un peu moins rose…

Quand le taux du livret A est inférieur au taux d’inflation, cela signifie que l’argent placé sur le livret A ne suit pas l’augmentation des prix.

-> Autrement dit, même si votre argent augmente légèrement avec les intérêts, il perd en valeur réelle car tout devient plus cher plus rapidement.

Par exemple :

• En 2022, l’inflation a dépassé 5%, alors que le livret A était à 2% environ.
• Cela veut dire que si vous aviez 1000€ sur votre livret, vous gagnez 20€ d’intérêts, mais en même temps, les prix des biens et services augmentaient de 50€.
• Résultat : votre pouvoir d’achat diminue malgré les intérêts.

Jusqu’ici, on pourrait penser qu’au pire, on retrouve le même montant après 20 ans. Mais la réalité est tout autre… Faisons une simulation pour le vérifier.

Simulation

Ce graphique met en évidence un point important : bien que le montant en euros semble stable, 10 000 € en 2000 n’ont pas le même pouvoir d’achat qu’en 2024.

L’inflation réduit progressivement la valeur réelle de l’argent, ce qui signifie qu’avec la même somme, on peut acheter moins de biens et de services au fil du temps.

Épargner sur un livret A peut sécuriser votre argent, mais sur le long terme, cela ne vous protège pas contre la perte de pouvoir d’achat due à l’inflation.

Dévaluation de la monnaie

Le dollar américain (USD) est la devise la plus échangée au monde, représentant environ 88% des échanges quotidiens sur le marché des changes (Forex).

Cette partie sera analysée sur le dollar américain car il représente la référence mondiale.

Pour soutenir la croissance, l’économie repose sur une dépréciation progressive de la monnaie. Sans cela, le poids des dettes augmenterait, freinant l’investissement et la consommation.

Les banques centrales, comme la Fed, impriment de l’argent et baissent les taux d’intérêt pour encourager les emprunts et la consommation.

Mais plus il y a d’argent en circulation, moins il vaut. Résultat : l’inflation.

Faits marquants de l’histoire du dollar américain :

• 1913 : Création d’une banque centrale, qui a pour mission de contrôler la quantité d’argent qui circule dans le pays.
• 1929 : Crash boursier suite à la grande dépression.
• 1933 : Le président américain Roosevelt criminalise la possession d’or.
• 1944 : L’accord de Bretton Woods met en place un système où le dollar américain devient la principale monnaie de réserve mondiale, avec une valeur fixée par rapport à l’or.
• 1971 : Le dollar américain n’est plus rattaché à l’or et sa valeur fluctue désormais librement en fonction de l’offre et de la demande sur les marchés.
• 2008 : L’assouplissement quantitatif commence après la crise financière pour soutenir l’économie en injectant de l’argent dans le système.
• 2020 : En réponse à la crise du Covid-19, la masse monétaire américaine a augmenté de 3 800 milliards de dollars en 2020, soit 20 % de tous les dollars jamais créés.

Pouvoir d’achat

💰 L’évolution du pouvoir d’achat du dollar 💰

Au fil des décennies, la valeur d’un dollar a considérablement changé. Ce qui coûtait 1$ en 1900, par exemple, peut valoir plusieurs dizaines de dollars aujourd’hui.

Cette infographie illustre comment le pouvoir d’achat du dollar a évolué en tenant compte de l’inflation.

📉 Pourquoi cette dévaluation ?

Avec le temps, l’inflation réduit la quantité de biens et de services que l’on peut acheter avec un même montant. Un dollar d’hier ne vaut plus un dollar d’aujourd’hui, car les prix augmentent tandis que la valeur de la monnaie diminue

Cela entraîne une perte progressive du pouvoir d’achat, rendant nécessaire une plus grande quantité de dollars pour obtenir les mêmes biens et services.

🔍 Conclusion

L’inflation entraîne une dépréciation progressive de la monnaie, réduisant ainsi son pouvoir d’achat au fil du temps.

Pourtant, cette perte de valeur n’est pas uniquement négative : une inflation maîtrisée stimule la consommation, l’investissement et l’activité économique, contribuant ainsi à la croissance.

Plus la monnaie se déprécie, plus l’économie tend à croître, car les agents économiques cherchent à dépenser et investir plutôt qu’à laisser leur capital perdre de la valeur avec le temps.

Alors, préférez-vous emprunter la pente raide de la marche rouge (inflation), où chaque pas vous fait descendre plus vite, ou la montée verte (investissement), où la route est plus longue mais récompense ceux qui n’ont pas peur de l’effort ?